Полацкі малочны камбінат
ААТ «Полацкі малочны камбінат» (уключаючы філіял «Кляшціцы-агро»)
УНП: 391957753 · 211413, Віцебская вобл., г. Полацк, зав. Фрунзэ, 35
Ідэнтыфікацыя
Фінансавая справаздачнасць
тыс. BYN
| Паказчык | Справаздачны год | Папярэдні год |
|---|---|---|
| Асноўныя сродкі | 190 168 | 158 214 |
| Нематэрыяльныя актывы | 71 | 73 |
| Прыбытковыя ўкладанні ў матэрыяльныя актывы | 141 | 140 |
| Укладанні ў доўгатэрміновыя актывы | 4 344 | 9 115 |
| Доўгатэрміновыя фінансавыя ўкладанні | 2 393 | 5 277 |
| Доўгатэрміновая дэбіторская запазычанасць | 110 671 | 111 506 |
| Разам па раздзеле I | 307 788 | 284 325 |
| Запасы | 51 355 | 41 019 |
| — матэрыялы | 28 616 | 24 554 |
| — незавершаная вытворчасць | 1 932 | 1 839 |
| — гатовая прадукцыя і тавары | 11 057 | 4 529 |
| — тавары адгружаныя | — | 34 |
| Выдаткі будучых перыядаў | 2 046 | 2 566 |
| Падатак на дададзеную вартасць па набытых таварах, работах, паслугах | 2 968 | 3 421 |
| Кароткатэрміновая дэбіторская запазычанасць | 85 887 | 82 335 |
| Кароткатэрміновыя фінансавыя ўкладанні | 17 372 | 14 476 |
| Грашовыя сродкі і эквіваленты грашовых сродкаў | 86 | 473 |
| Іншыя кароткатэрміновыя актывы | 17 057 | 17 546 |
| Разам па раздзеле II | 176 771 | 161 836 |
| БАЛАНС | 484 559 | 446 161 |
| Статутны капітал | 110 478 | 73 965 |
| Рэзервовы капітал | 3 | 3 |
| Дабавачны капітал | 72 903 | 70 235 |
| Неразмеркаваны прыбытак (непакрытая страта) | -67 620 | -38 763 |
| Разам па раздзеле III | 115 764 | 105 440 |
| Доўгатэрміновыя крэдыты і пазыкі | 104 754 | 63 570 |
| Доўгатэрміновыя абавязацельствы па лізінгавых плацяжах | 888 | 2 898 |
| Даходы будучых перыядаў | 1 568 | 6 |
| Разам па раздзеле IV | 110 025 | 66 474 |
| Кароткатэрміновыя крэдыты і пазыкі | 50 169 | 75 597 |
| Кароткатэрміновая частка доўгатэрміновых абавязацельстваў | 23 213 | 41 677 |
| Кароткатэрміновая крэдыторская запазычанасць | 185 106 | 156 883 |
| — пастаўшчыкам, падрадчыкам, выканаўцам | 76 778 | 60 470 |
| — па аплаце працы | 2 462 | 1 730 |
| — па лізінгавых плацяжах | 3 234 | 5 560 |
| Разам па раздзеле V | 258 770 | 274 247 |
| БАЛАНС | 484 559 | 446 161 |
Разліковыя паказчыкі
Кантроль цэласнасці
Пройдзена праверак: 6 з 6
Сігналы
- Чыстая страта паглыбілася амаль у дзевяць разоў: Ф2.210 −3 255 → −28 932 тыс руб; рэнтабельнасць па чыстым выніку Ф2.210/Ф2.010 −1,3% → −10,6%.Ф2.210 · Ф2.010
- Аперацыйны грашовы паток пайшоў у мінус: Ф4.040 +25 982 → −5 418 тыс руб. Паступленні па бягучай дзейнасці Ф4.020 469 258 → 439 517 скараціліся пры амаль нязменных плацяжах Ф4.030 443 276 → 444 935.Ф4.040 · Ф4.020 · Ф4.030
- Бягучая ліквіднасць ніжэй за адзінку: Ф1.290 176 771 / Ф1.690 258 770 = 0,68 — кароткатэрміновыя абавязацельствы не пакрываюцца абаротнымі актывамі.Ф1.290 · Ф1.690
- Уласных абаротных сродкаў няма: (Ф1.490 115 764 − Ф1.190 307 788) / Ф1.290 176 771 = −1,09 — увесь абаротны капітал сфарміраваны абавязацельствамі.Ф1.490 · Ф1.190 · Ф1.290
- Аперацыйнае ядро абнулілася: прыбытак ад рэалізацыі Ф2.060 21 052 → 786 тыс руб пры выручцы Ф2.010 274 008 — 0,3%. Іншыя абароты па бягучай дзейнасці супастаўныя з выручкай і выводзяць вынік у мінус: Ф2.070 205 476 супраць Ф2.080 207 045 даюць прыбытак ад бягучай дзейнасці Ф2.090 −783.Ф2.060 · Ф2.010 · Ф2.070 · Ф2.080 · Ф2.090
- Грашовыя сродкі амаль вычарпаны: Ф1.270 473 → 86 тыс руб, астатак на канец перыяду Ф4.130 86 — пры кароткатэрміновых абавязацельствах Ф1.690 258 770.Ф1.270 · Ф4.130 · Ф1.690
- Сабекошт абганяе выручку: Ф2.020 218 230 → 255 933 (+17,3%) супраць Ф2.010 254 320 → 274 008 (+7,7%); валавы прыбытак Ф2.030 36 090 → 18 075 — сціснуўся ўдвая.Ф2.020 · Ф2.010 · Ф2.030
- Крэдытны доўг вырас: Ф1.510+Ф1.610 63 570 + 75 597 = 139 167 → 104 754 + 50 169 = 154 923 тыс руб (+11,3%). Унутры яго доўг пайшоў у доўгі: Ф1.510 +64,8% пры скарачэнні Ф1.610 і кароткатэрміновай часткі доўгатэрміновых Ф1.620 41 677 → 23 213. Уплачаныя працэнты Ф4.093 12 214 → 9 756 знізіліся, а выдаткі па фінансавай дзейнасці Ф2.130 35 394 → 41 225 выраслі.Ф1.510 · Ф1.610 · Ф1.620 · Ф4.093 · Ф2.130
- Разлікі растуць з абодвух бакоў: крэдыторская запазычанасць Ф1.630 156 883 → 185 106 тыс руб (+18,0%), у тым ліку пастаўшчыкам Ф1.631 60 470 → 76 778 (+27,0%); дэбіторская Ф1.250 82 335 → 85 887. Крэдыторская ўдвая перавышае дэбіторскую.Ф1.630 · Ф1.631 · Ф1.250
- Запасы растуць хутчэй за выручку: Ф1.210 41 019 → 51 355 тыс руб (+25,2%) пры выручцы +7,7%, у тым ліку гатовая прадукцыя Ф1.214 4 529 → 11 057 — рост у 2,4 разы пры хуткапсавальным асартыменце.Ф1.210 · Ф2.010 · Ф1.214
- Выручка вырасла: Ф2.010 254 320 → 274 008 тыс руб (+7,7%). Грашыма рост не пацверджаны — паступленні ад пакупнікоў Ф4.021 463 526 → 430 279 знізіліся на 7,2%.Ф2.010 · Ф4.021
- Уласнік унёс сродкі: статутны капітал Ф1.410 павялічаны 73 965 → 110 478 тыс руб (+36 513). Менавіта гэта, а не вынік года, утрымала вынік капіталу Ф1.490 105 440 → 115 764 пры страце Ф2.210 −28 932.Ф1.410 · Ф1.490 · Ф2.210
- Заробленая база застаецца дадатнай: Ф1.410 110 478 + Ф1.460 −67 620 = 42 858 тыс руб. Назапашаная страта пры гэтым паглыбляецца: Ф1.460 −38 763 → −67 620, і дадатнай базу трымае толькі ўнесены капітал.Ф1.410 · Ф1.460
Рэкамендацыя
Полацкі малочны камбінат — экспартна-арыентаваны перапрацоўшчык малака, які ў 2025 годзе ўвайшоў у зону фінансавага распаду пры захаванні аперацыйнай актыўнасці.
Рэкамендацыя: Рэструктурызацыя — бізнес-мадэль жыццяздольная, але патрабуе аздараўлення крэдытнай нагрузкі і сабекошту.
Чаму рэструктурызацыя. Выручка вырасла на 7,7%, але сабекошт прыбавіў 17%, у выніку прыбытак ад рэалізацыі схлопнуўся з 21,1 млн да 0,8 млн руб, а чыстая страта паглыбілася амаль у 9 разоў (×8,9) — да −28,9 млн руб (−10,6% выручкі). Аперацыйны грашовы паток упершыню сышоў у мінус (−5,4 млн супраць +26,0 млн годам раней), бягучая ліквіднасць апусцілася да 0,68 пры норме 1,25, забеспячэнасць уласнымі абаротнымі сродкамі глыбока адмоўная (−1,09), а грашовы астатак амаль вычарпаны (86 тыс руб). Прадпрыемства ўтрымліваецца за кошт падтрымкі ўласніка (унёсак у капітал і дадатковая эмісія на суму звыш 36 млн руб) і пераацэнкі актываў. Пры гэтым рэальны ўласны капітал застаецца дадатным — статутны капітал перакрывае назапашаную страту, гэта значыць фармальная плацежаздольнасць трымаецца не выключна на пераацэнцы.
Упэўненасць: высокая. Паказчыкі ліквіднасці і капіталу знаходзяцца ў крытычнай зоне, што абумоўлівае кансерватыўную ацэнку. Крыніца — гадавая справаздачнасць за 2025 год, поўны камплект Ф1–Ф4; усе 6 міжформавых праверак узгодненасці пройдзены.